臺灣博碩士論文加值系統

本研究利用個案銀行所代理的股票型基金、債券型基金與連動式債券及利用Markowitz 所提出的平均數與變異數法來探討在加入連動式債券後，是否能讓資產更具效率性。經實證分析後發現，股票型基金和債券型基金所形成的投資組合與股票型基金和保本型股權連結連動式債券所形成的投資組合效率前緣均優於股票型基金投資組合。並發現將連動式債券加入股票型基金的投資組合在某一合
理的報酬率（本研究組合約為56.6%）內其效率組合優於股票型基金和債券型基金所形成的投資組合，但超過此一合理報酬率後股票型基金和債券型基金所形
成的投資組合之效率組合會優於股票型基金和保本型股權連結連動式債券所形成的投資組合，但兩者差異很小。

第一章 緒論
第一節 研究動機 p1
第二節 研究目的 p1
第三節 章節說明 p2
第二章 文獻探討
第一節 投資組合理論 p3
第二節 資產配置之相關研究 p6第三節 連動式債券之介紹 p7
第三章 研究方法
第一節 資料 p12
第二節 研究方法及步驟 p14
第四章 實證結果與分析
第一節 個別投資組合分析 p16
第二節 股票型基金引進債券型基金及引進連動式債券之投資組合績效
分析 p22
第五章 結論與建議
第一節 結論 p30
第二節 未來研究建議與研究限制 p32
參考文獻 p34
附錄
附錄1 基金日資料及周資料與保本型股權連結連動式債券之周資料
附錄2 規劃求解步驟
附錄3 連動式債券產品說明書

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