臺灣博碩士論文加值系統

互聯網金融係指新創事業以網際網路科技提供創新金融服務之新形態商業模式，這些非銀行業所提供便利的金融服務對銀行業帶來威脅，銀行業亦已意識到這些新興創新對銀行業傳統金融商業模式所帶來的挑戰，而轉向金融科技方案以提升競爭優勢。金管會自2014年起積極推動「打造數位化金融環境3.0計畫」，目前已開放銀行業開辦行動支付服務、線上申辦信貸與信用卡，經金管會核准後銀行業可兼營電子支付機構業務。另外，銀行業及金融控股公司可100%轉投資於金融科技產業。
對風險控管的能力為銀行業之主要競爭優勢，我國銀行業刻正投入開發新產品以加速發展電子商務，如紛紛投入資金打造數位信貸平台、發展便利的手機信用卡等行動支付業務，或依「電子支付機構管理條例」第39條規定申請許可兼營電子支付機構業務，銀行業應強化電子商務交易資訊安全，以確保消費者受到適當的保護。
為了促進我國行動支付服務發展，行政院開放Apple Pay國際行動支付業者來台營業，使用Apple Pay交易之本地信用卡的結算與清算都必須在台灣，且未限制由國內或國外TSP業者提供代碼化服務，本研究將針對使用者保護及有效監理等面向進行討論。另因台灣銀行業可跨業兼營第三方支付服務，本研究就電子支付機構管理條例之相關監理法制之妥適性、完備性為核心進行研析，對我國現行法制提出建議，供金管會做為未來修正該條例之參據，以強化我國政策方向與建立有效監理制度。

“The Internet Finance” is defined as a new type of financial business model whereby internet start-ups make use of internet technology to provide innovative financial services. These non-banks have posed a threat to banks by providing online and convenient financial services. Banks have also been aware of the emerging innovation is challenging their business model of traditional financial services, many are turning to FinTech solutions to enhance the competitive advantage. In response, Financial Supervisory Commission (FSC) began to advance “Digital Financial Environment 3.0” program in 2014. Banks are allowed to provide various mobile payment services, as well as online services including applying credit loan and credit card. Meanwhile, banks are also allowed to engage in electronic payment institution businesses with FSC’s approval. Moreover, Banks and financial holding companies could invest in Fintech industry and could hold the equity shares of the companies up to 100%.
Risk Management of banks has been seen as their principal competitive advantage. Banks in Taiwan are developing new products to facilitate e-commerce, some are investing in creating faster and better online lending experiences for customers, offering convenient mobile payment services, the others are applying to become an authorised electronic payment institution pursuant to Article 39 of The Act Governing Electronic Payment Institutions. Banks should strengthen the overall security of e-commerce transaction to ensure proper protection of consumers.
In order to promote the use of mobile payment services in Taiwan, Executive Yuan has approved Apple Pay’s introduction of to Taiwan. The clearing and settlement of transactions with cards issued domestically will have to be done in Taiwan. However, the token service provider, the authenticating entity for the service, may be operated by institutions based either abroad or in Taiwan. Consumer protection issues and effective financial regulation will be discussed in this research.
Banking industry in Taiwan can become an authorised electronic payment institution, the research will focus on the suitability of The Act Governing Electronic Payment Institutions, and provide comments for FSC on specific issues in the regulation to strengthen policy direction and establish effective supervision.

第一章 緒論1
第一節 研究動機與目的1
第二節 研究範圍3
第三節 研究方法3
第四節 文獻回顧4
第五節 論文架構7
第二章 互聯網金融對金融業務經營之影響9
第一節 互聯網金融之發展趨勢9
第一項 互聯網金融之特性9
第二項 P2P網路借貸、群眾募資及第三方支付之發展10
第二節 金融互聯網與互聯網金融之競爭20
第一項 金融互聯網之特性20
第二項 金融互聯網搶攻互聯網金融市場大餅21
第三節 金融業之因應對策25
第一項 發展數位能力25
第二項 推動創新、改善客戶服務體驗26
第四節 金融服務與金融科技的未來27
第一項 金融服務的未來27
第二項 金融科技的未來35
第三章 銀行業電子商務之發展41
第一節 外國銀行業電子商務之發展41
第一項 分行減少及轉型41
第二項 利用社群媒體與巨量資料44
第三項 行動支付、電子貨幣及儲值市場46
第二節 我國銀行業電子商務之發展現況49
第一項 金管會推動打造數位化金融環境3.0計畫49
第二項 我國銀行業發展網路銀行與行動銀行之情形53
第三項 我國銀行業發展第三方支付與行動支付情形56
第四章 我國銀行業電子商務之法制環境及監理機制59
第一節 第三方支付專法通過前之法制環境59
第一項 現金儲值卡及電子票證等電子貨幣59
第二項 第三方支付專法之需求61
第二節 當前之法制環境64
第三節 金融管制及監理狀況69
第四節 銀行業跨業互聯網金融之渠道77
第五章 電子支付機構管理條例之法律爭議79
第一節 電子支付機構管理條例規範主體之爭議79
第二節 電子支付機構管理條例妥適性與完備性之爭議93
第六章 結論與建議101
第一節 結論101
第二節 建議102
參考文獻107

（依作者姓氏筆畫依序排列）
一、中文部分
（一）書籍
1.中央銀行，中華民國支付及清算系統，台北：中央銀行，2009年9月。
2.孫一仕譯，Bank 3.0：銀行轉型未來式，台北：財團法人台灣金融研訓院，第2版，2015年7月。（原著：BRETT KING, BANK 3.0： WHY BANKING IS NO LONGER SOMEWHERE YOU GO BUT SOMETHING YOU DO, WILEY, NEW JERSEY, U.S.A. (2013).）
3.孫一仕譯，數位銀行：銀行數位轉型策略指南，台北：財團法人台灣金融研訓院，初版，2014年10月。（原著：CHRIS SKINNER, DIGITAL BANK: STRATEGIES TO LAUNCH OR BECOME A DIGITAL BANK, MARSHALL CAVENDISH INTERNATIONAL (ASIA) PTE LTD, SINGAPORE (2014).）

（二）期刊論文
1.王文宇，網路金融的發展與法制，月旦法學雜誌，第238期，頁5-26，2015年3月。
2.王志誠，科技金融環境下之金融監理政策方向，台灣金融研訓院2016我國金融政策展望學術研討會，頁1-21，2016年5月。
3.王志誠，金融環境3.0時代監理新觀念，台灣銀行家，第74期，頁14-19，2016年2月。
4.王志誠，小微企業籌資管道－捕捉新興「影子」銀行，台灣銀行家，第51期，頁22-25，2014年3月。
5.王志誠，第三方支付服務與違法經營金融業務之認定，台灣法學雜誌，第265 期，頁93-102，2015年2月。
6.王興詠、林佩諭、張尹，第三方支付產業現況與發展，彰銀資料，第63卷第1、2期，頁1-33，2014年1、2月。
7.何啟嘉、呂桂琳，中國大陸非金融機構經營網路金融之現況、影響及監理，中央銀行國際金融參考資料第67輯，頁155-63，2014年12月。
8.何澤欣，邁向行動支付的新金融消費時代，經濟前瞻，頁105-12，2014年11月。
9.李智仁，第三方支付的中國經驗觀察，萬國法律，第191期，頁2-14，2013年10月。
10.林秀英，風起雲湧的行動支付競賽，台灣經濟研究月刊，第38卷第5期，頁55-63，2015年5月。
11.林育廷，台灣第三方支付中介之管理與規範，全國律師，第19卷第2期，頁48-55，2015年2月。
12.范秉航，主要國家電子支付的法規與監管措施探討，台灣經濟研究月刊，第38卷第5期，頁64-70，2015年5月。
13.范姜群暐，行動商務大未來，財金資訊季刊，第72期，頁2-6，2012年9月。
14.范姜群暐，從「電子支付機構管理條例」展望國內電子金融服務發展，財金資訊季刊，第83期，頁2-16，2015年7月。
15.高啟仁，我國推動「創櫃板」與「群眾募資」之情形，證券暨期貨月刊，第32卷第4期，頁5-14，2014年4月。
16.陳欽雨、葉承達、宋俊慶，第三方支付服務業競爭策略分析：金融業者觀點，電子商務研究，第13卷第1期，頁33-60，2015年3月。
17.馮昌國、江欣玲，台灣第三方支付制度初探，全國律師，第19卷第2期，頁37-47，2015年2月。
18.葉奇鑫、陳品安，銀行法、電子票證發行管理條例與電子支付機構管理條例之法律辨異－兼論數字科技案，全國律師，第 19 卷第 2 期，頁16-27，2015年2月。
19.蔡宗霖，從美國PayPal經驗與歐盟支付服務指令論我國第三方支付服務之現狀與未來，科技法律透析，第21卷第10期，頁47-64，2009年10月。
20.盧韻雅、何翠婷，《Bank 3.0》及《Digital Bank》帶動金融創新，財金資訊季刊，第83期，頁17-21，2015年7月。
21.蕭俊傑，攜手新興科技 加速推動金融轉型，財金資訊季刊，第82期，頁2-5，2015年4月。
22.賴文智、梅文欣，台灣爲何以及需要什麼樣的第三方支付專法？兼論立法對現行電商的影響，全國律師，第19卷第2期，頁5-15，2015年2月。
23.遲淑華、侍安宇，我國銀行業從事行動支付業務之評估（上），存款保險資訊季刊，第 26 卷第 1 期，頁85-101，2013年3月。
24.謝孟珊，第三方支付營運基本法制議題探討--以銀行法及電子票證發行管理條例為討論中心，頁15-34，萬國法律，第191期，2013年10月。
25.簡淑綺，ICT引領金融創新大趨勢，台灣經濟研究月刊，第38卷第5期，頁17-22，2015年5月。

（三）研究報告
1.王志誠，中國大陸互聯網金融之法律規範及發展趨勢，台灣金融研訓院，104年自提計畫，頁1-164，2015年11月。
2.王詠心、陳銘賢、詹淑貞，出席2015年美國商品期貨交易委員會(CFTC)國際監理官會議及美國期貨頁協會(FIA)年會並考察紐約國際業務報告，頁1-70，2015年3月。
3.賴怡伶，非銀行支付機構零售支付服務發展之探討，中央銀行金融業務局出國報告，頁1-51，2015年1月。

（四）網路資料
1.ETtoday東森新聞雲，跨境電子支付玉山銀搶頭香 攜支付寶推O2O，2015年10月28日，http://www.ettoday.net/news/20151028/587603.htm?feature=rapaq&tab_id=119 (最後瀏覽日：2016年5月16日)。
2.Inside，什麼是 Apple Pay？關於 Apple Pay，你需要知道的幾件事，2016年5月12日，http://www.inside.com.tw/2016/05/12/what-is-apple-pay (最後瀏覽日：2016年5月19日)。
3.Inside，央行建議暫緩 Apple Pay 登台，五大理由是否說得通？，2016年4月22日，http://www.inside.com.tw/2016/04/22/apple-pay-taiwan-2 (最後瀏覽日：2016年5月19日)。
4.Inside，剖析支付寶「入台」真相，真是一齣木馬屠城？2015年11月25日，http://www.inside.com.tw/2015/11/25/alipay-taiwan (最後瀏覽日：2016年5月16日)。
5.IThome，支付寶與國內銀行合作，陸客來台可以支付寶付款，2015年12月9日，http://www.ithome.com.tw/news/101141 (最後瀏覽日：2016年5月16日)。
6.Paypal，https://www.paypal.com/tw/webapps/mpp/merchant (最後瀏覽日：2016年5月16日)。
7.中央銀行，金融機構一覽表，http://www.cbc.gov.tw/public/data/EBOOKXLS/WLIST.pdf (最後瀏覽日：2016年5月16日)。
8.天下雜誌，Apple Pay要來了，誰獲利？2016年5月12日，http://www.cw.com.tw/article/article.action?id=5076272 (最後瀏覽日：2016年5月19日)。
9.中時電子報，永豐銀豐掌櫃 會員數年增1倍，2015年10月26日，http://www.chinatimes.com/newspapers/20151026000090-260205 (最後瀏覽日：2016年5月16日)。
10.中國廣播網，《非銀行支付機構網路支付業務管理辦法》答記者問，2015年12月28日，http://big5.china.com.cn/gate/big5/finance.china.com.cn/money/efinance/yw/20151228/3518923.shtml (最後瀏覽日：2016年5月16日)。
11.支付寶，https://appstore.alipay.com/container/web/index.htm (最後瀏覽日：2016年5月16日)。
12.自由時報，望洲董事長 捲款10億人民幣跑路，2016年4月22日，http://news.ltn.com.tw/news/business/paper/981735 (最後瀏覽日2016年6月22日)。
13.自由時報，中國擬整頓網路金融 重點擺在P2P網貸，2016年4月16日，http://news.ltn.com.tw/news/business/breakingnews/1666921 (最後瀏覽日2016年6月22日)
14.行政院新聞稿，江院長拍板「第三方支付服務」之管理短期以「電子票證發行管理條例」做為非銀行第三方支付儲值服務管理法源、中長期應制定專法，2013年8月7日，http://www.ey.gov.tw/News_Content.aspx?n=F8BAEBE9491FC830&s=E7A51BA28056D303 (最後瀏覽日：2016年5月16日)。
15.金融監督管理委員會，金管會對行政院同意開放Apple Pay等國際行動支付之說明，2016年5月11日，http://www.fsc.gov.tw/ch/home.jsp?id=96&parentpath=0,2&mcustomize=news_view.jsp&dataserno=201605110002&toolsflag=Y&dtable=News (最後瀏覽日：2016年5月19日)。
16.金融監督管理委員會，資訊服務業及金融科技業為經主管機關認定之金融相關事業規定，2015年9月16日，http://www.fsc.gov.tw/ch/home.jsp?id=128&parentpath=0,3&mcustomize=lawnew_view.jsp&dataserno=201509160005&aplistdn=ou=newlaw,ou=chlaw,ou=ap_root,o=fsc,c=tw&toolsflag=Y&dtable=NewsLaw (最後瀏覽日：2016年5月16日)。
17.金融監督管理委員會銀行局，金管會積極推動國內行動支付發展，2016年2月23日，http://www.banking.gov.tw/ch/home.jsp?id=169&parentpath=0,2&mcustomize=news_view.jsp&dataserno=201602230001&aplistdn=ou=news,ou=multisite,ou=chinese,ou=ap_root,o=fsc,c=tw&dtable=News (最後瀏覽日：2016年5月16日)。
18.科技新報，詹宏志最後一塊拼圖到手了？國際連終於取得第三方支付專營許可，2016年1月29日，http://technews.tw/2016/01/29/pchome-online-electronic-payment-2/ (最後瀏覽日：2016年5月16日)。
19.新通訊，消費者疑慮未除，行動支付安全性仍待考驗，2011年11月，http://www.2cm.com.tw/coverstory_content.asp?sn=1111090004 (最後瀏覽日：2016年5月16日)。
20.鉅亨網，純網銀、P2P開放？曾銘宗：到時連10個主委都不夠賠，2015年6月26日，http://news.cnyes.com/Content/20150626/20150626162043017958612.shtml (最後瀏覽日：2016年5月16日)。
21.數位時代，央行要擋Apple Pay？業者：莫讓台灣變雞肋市場，2016年4月22日，http://www.bnext.com.tw/article/view/id/39306 (最後瀏覽日：2016年5月19日)。
22.數位時代，圖解行動支付兩大模式，你的錢未來這樣用，2015年10月10日，http://www.bnext.com.tw/article/view/id/37609 (最後瀏覽日：2016年5月16日)。
23.數位時代，30個關鍵字讓你搞懂物聯網，數位時代，2015年12月1日，http://www.bnext.com.tw/article/view/id/34549 (最後瀏覽日：2016年5月16日)。
24.蘋果日報，「鄉民貸」成立　金管會：屬民間借貸，2016年3月1日，http://www.appledaily.com.tw/realtimenews/article/new/20160324/823524/ (最後瀏覽日2016年5月19日)。

二、外文部分
（一）書籍
1. KING, BRETT, BREAKING BANKS: THE INNOVATORS, ROGUES, AND STRATEGISTS REBOOTING BANKING, WILEY, NEW JERSEY, U.S.A. (2014).

（二）期刊論文
1. Feingold, Jean, Meeting Customers Where They Are, 107 ABA BANKING JOURNAL, 28-30 (2015).
2. Fonté, Erin F., Mobile Payments in the United States: How Disintermediation May Affect Delivery of Payment Functions, Financial Inclusion and Anti-Money Laundering Issues, 8 WASH. J. L. TECH. & ARTS, 419-56 (2013).
3. Ginovsky, John, Rethinking the Branch Experience, 106 ABA BANKING JOURNAL, 24-29 (2014).
4. Peres, Isabel, The Evolution of Banking: A Flexible Fiduciary Duties Approach Will Help Better Protect Mobile Banking Consumers, 2015 U. ILL. J.L. TECH. & POL'Y, 211-44 (2015).
5. Valentine, Lisa, Payments in Their Sights, 106 ABA BANKING JOURNAL, 24-28 (2014).
6. Wilson, Catherine L., Making Prepaid Safe for Consumers: A Framework for Providing Deposit Insurance and Regulation E Protections, 17 U. PA. J. BUS. L., 925-72 (2015).

（三）研究報告
1. Basel Committee on Banking Supervision, Risk Management Principles for Electronic Banking 1-29 (Bank for International Settlements, 2003), available at http://www.bis.org/publ/bcbs98.pdf (Date Last Reviewed: May 16, 2016).
2. Basel Committee on Banking Supervision, Risk Management for Electronic Banking and Electronic Money Activities 1-28 (Bank for International Settlements, 1998), available at http://www.bis.org/publ/bcbs35.pdf (Date Last Reviewed: May 16, 2016).
3. Committee on Payments and Market Infrastructures, Non-banks in Retail Payments 1-44 (Bank for International Settlements, 2014), available at http://www.bis.org/cpmi/publ/d118.pdf (Date Last Reviewed: May 16, 2016).
4. World Economic Forum, The Future of Financial Services 1-176 (World Economic Forum, 2015), available at http://www3.weforum.org/docs/WEF_The_future__of_financial_services.pdf (Date Last Reviewed: May 16, 2016).
5. World Economic Forum, The Future of FinTech 1-35 (World Economic Forum, 2015), available at http://www3.weforum.org/docs/IP/2015/FS/GAC15_The_Future_of_FinTech_Paradigm_Shift_Small_Business_Finance_report_2015.pdf (Date Last Reviewed: May 16, 2016).

（四）網路資料
1. Directive (EU) 2015/2366 (Payment Service Directive 2), available at http://eur-lex.europa.eu/legal-content/EN/TXT/?uri=CELEX:32015L2366 (Date Last Reviewed: May 16, 2016).
2. Nsouli, Saleh M. & Schaechter, Andrea, Challenges of the "E-Banking Revolution", International Monetary Fund (2002), available at http://www.imf.org/external/pubs/ft/fandd/2002/09/nsouli.htm (Date Last Reviewed: May 16, 2016).
3. PS 14/4: The FCA’s regulatory approach to crowdfunding over the internet, and the promotion of non-readily realisable securities by other media, available at https://www.fca.org.uk/news/ps14-04-crowdfunding (Date Last Reviewed: May 16, 2016).
4. Uniform Law Commission, available at http://uniformlaws.org/Act.aspx?title=Money%20Services%20Act (Date Last Reviewed: May 16, 2016).
5. Uniform Money Services Act (Last Revised or Amended in 2004), available at http://www.uniformlaws.org/shared/docs/money%20services/umsa_final04.pdf (Date Last Reviewed: May 16, 2016).