臺灣博碩士論文加值系統

美國在90年代中期至末期，國內的市場利率處於低迷時期，但是當時股票市場卻是熱絡的，因此造就了EIA年金發展的有利環境，因為EIA年金本身即是定額年金，但其宣告利率並非以保險公司的投資績效為依據，而是以所連結的股價指數表現來計算年金持有人應得的報酬，年金持有人若能持有EIA年金至契約期間終了，即使所連結的指數表現不好，亦不會影響到本金的安全性，這是EIA商品設計上所賦予的重要特色。
EIA年金保險定位介於定額與變額年金之間，此種兼具保障本金、獲取權益市場潛在報酬之新型年金正可符合台灣消費者的投資習性。因此藉由對EIA年金保單設計及我國現行指數連結型保險商品運作之比較分析，並探討二者不同之處，期能獲取台灣未來發展EIA年金之重要資訊與經驗，進而給予年金消費者另一種新選擇。
研究結果發現，台灣保險公司將指數連結型年金設計為變額年金，因而在商品運作上受限於「保險法第一百四十六條第五項」及「投資型保險商品管理規則」之法令約束，須以專設帳簿之投資型商品出單，使得保險公司成為銀行業、投信業之前衛公司，無法將資金留在保險業。
指數連結型年金之運作方式為保險公司將年金持有人所繳保費(扣除附加費用後)，向國外投資銀行購買連動式債券，其發行條件皆由投資銀行規範，保險公司本身僅承作年金給付期之業務，此點與EIA年金相差甚遠。另在保單設計項目無差額或上下限率之配套設計，導致參與率偏低。可供連結之指數、指數計算方法均缺乏彈性，再加上無免費部分提款權之規範，使得該年金持有人之選擇性不如EIA年金。

第一章 緒論1
第一節 研究動機與目的1
第二節 研究方法3
第三節 研究範圍與限制3
第四節 研究內容4
第二章 EIA年金簡論5
第一節 EIA年金之意義與發展背景5
第二節 EIA年金設計原理與保單特色11
第三章 EIA年金保單之綜合比較21
第一節 EIA年金保單調查結果21
第二節 EIA年金保單各年度綜合比較分析50
第四章 台灣指數連結型年金之比較分析60
第一節 台灣指數連結型年金之型態與發展背景60
第二節 台灣指數連結型年金之保單設計內容65
第三節 台灣指數連結型年金與EIA年金之比較68
第五章 結論76
參 考 文 獻79

中文部份
1.方明川，個人年金保險：理論與實務，作者自印，民國83年4月。
2.方明川，中國人壽保險市場論文集－保險金融化、金融保險化，作者自印，民國91年4月。
3.方明川，廿一世紀個人年金保險之發展，作者自印，民國92年。
4.王超馨，海峽兩岸投資型保險商品之比較研究，政治大學風險管理與保險學研究所論文，民國90年6月。
5.王淑芬，期貨與選擇權，智勝文化事業有限公司，民國89年3月。
6.中華民國統計月報，行政院主計處編印，民國92年3月。
7.張文武、涂兆賢譯，Streiff, T.F. and C.A. DiBiase 著，股價指數年金，財團法人保險事業發展中心，民國91年。
8.崔平吉，變額年金在我國之可行性，逢甲大學保險學研究所論文，民國89年6月。
9.陳珮娟，權益指數年金之參與率探討，逢甲大學保險學研究所論文，民國91年6月。
10.曾寶葆，個人躉繳保費遞延年金保單設計之研究，逢甲大學保險學研究所論文，民國90年6月。
11.黃玉淩，變額人壽保險對傳統人壽保險的比較分析之研究，逢甲大學保險學研究所論文，民國88年6月。

英文部份
1.Baetz, Brain D., 1999,”Exploring the EIA Sale ”, Life Insurance Selling, 67~82.
2.Horwitz, Edward J, 1999,”Compare guaranteed participation rates ”, National Underwriter, 103, 13.
3.Koco, Linda, 2003,”Fixed index annuity sales hit new record of $11.7 billion in 2002 ”, National Underwriter, 107, 22.
4.Puretz, Jeffrey S. & Gregory, Christopher M., 1997,”Should equity index annuities be registered? ”, National Underwriter, 101, 22.
5.”An Agent’s Guide to Equity Index Annuities 1998 ”, Life Insurance Selling, 1998, 85~107.
6.”An Agent’s Guide to Equity Index Annuities 1999 ”, Life Insurance Selling, 1999, 132~158.
7.”An Agent’s Guide to Equity Index Annuities 2000 ”, Life Insurance Selling, 2000, 91~104.
8.”An Agent’s Guide to Equity Index Annuities 2001 ”, Life Insurance Selling, 2001, 59~74.
9.”An Agent’s Guide to Equity Index Annuities 2002 ”, Life Insurance Selling, 2002, 99~110.