臺灣博碩士論文加值系統

福利儲蓄信託的成立乃出自於學校照顧同仁的一種福利，因此，為了降低學校的財務負擔以及提存退休準備金的壓力，本文採用「遞延變額年金」之設計；福利儲蓄信託基金的計價方式採用「單位數」與市面上之變額年金計價方式相仿。信託基金單位淨值隨著時間變動，可視作一般投資市場之投資績效，根據過去四年半的投資績效來建立績效預測模型，本文主要採兩種估計方法：一為ARIMA時間序列模型，另一為Log Holt’s 趨勢指數平滑法估計。本文最終之目的，是在瞭解逢甲大學教職員工退休後的所得替代率水準，與員工自我相對提撥比率之間的關係，協助員工退休規劃，以期人人都能獲得期望的退休生活水平。

The Faculty Benefit Saving Trust Fund was set up to take care of every retired employee of the University. To lessen the University’s financial burden, we use Deferred Variable Annuity in setting up the Fund. The unit price of the Fund is similar to those used in the insurance market. However, the unit price of the Fund as well as the income form the investment always changes through the time. In this thesis, we establish the forecast model by two methods: the ARIMA time series model and the Log Holt’s Trend Corrected Exponential Smoothing. Finally, it is our hope that this study of the relationship between the retirement income replacement ratio and personal contribution percentage can help our faculty and staff in their retirement planning.

第一章　緒論 1
第一節　研究動機與目的 1
第二節　研究範圍與限制 3
第三節　研究方法與內容 4
第四節 研究架構 5
第二章　文獻回顧與理論介紹 6
第一節　我國教職人員退休金制度發展沿革 6
第二節　定額年金、變額年金介紹 8
2.2.1　定額年金 8
2.2.2　變額年金 11
第三節　理論介紹 14
2.3.1　ARIMA Model 14
2.3.2　Holt’s趨勢指數平滑法 16
第三章　福儲信託基金投資報酬率模型 18
第一節　資料來源：民國九十年十月起迄今 18
第二節　資料來源：民國九十三年一月起迄今 21
第四章 福儲信託基金給付分析 24
第一節 範例一(資料來源：2001/10~2006/2) 24
4.1.1　ARIMA Model 25
4.1.2　Log Holt’s 趨勢指數平滑法 28
第二節 範例二(資料來源：2004/1~2006/2) 31
4.2.1　ARIMA Model 31
4.2.2　Log Holt’s 趨勢指數平滑法 35
第五章　定額、變額年金與福儲會退休年金的比較 38
第一節　一般年金商品 38
第二節　福儲會退休年金 43
第六章 結論與建議 49
參考文獻 50
附錄一 退休基數計算方法(舊制) 51
附錄二 退休基數計算方法(新制) 51
附錄三 基金單位轉換公式 51
註一 附錄二備註 52
附表一、私立學校教職員工退休(撫恤)金支給標準表—舊制 53
附表二、公立學校退休(撫卹)金支給標準表—新制 54

１.方明川(民95)，二十一世紀商業年金保險新論，作者自印。
２.陳美津(民92)，逢甲大學教職員工福利儲蓄信託之精算研究，逢甲大學統計與精算研究所碩士論文。
３.張惠玲(民94)，福利儲蓄信託基金之風險評估－以逢甲大學教職員工為例，逢甲大學統計與精算研究所碩士論文。
４.楊奕農(民94)，時間序列分析，雙葉書廊。
５.Bowerman, B. L., R. T. O''Connell, and A. B. Koehler (2005), Forecasting, Time Series, And Regression, 4th ed. , Thomson Brooks.
６.Bower, N. L., H. U. Gerber, J. C. Hickman, D. A. Jones, and C. J. Nesbitt (1997), Actuarial Mathematics, 2nd ed., Society of Actuaries.
７.Kellison, Stephen G. (2000), The Theory Of Interest, 2nd ed., McGraw-Hill Book Co.