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臺灣博碩士論文加值系統

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研究生:黃俊瑋
論文名稱:BASELII之銀行企金實務-以財簽資料為例
指導教授:陳松興陳松興引用關係
學位類別:碩士
校院名稱:國立政治大學
系所名稱:保險研究所
學門:商業及管理學門
學類:風險管理學類
論文種類:學術論文
論文出版年:2007
畢業學年度:95
語文別:中文
論文頁數:73
中文關鍵詞:新版巴塞爾資本協定信用評等羅吉斯迴歸內部評等法
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2007年,台灣將實施新版巴塞爾資本協定,在舊版協定的最低資本要求之外,更擴展成了三大支柱(Pillar):最低資本適足、監理審查程序以及市場紀律(公開揭露)之標準,並且引入了風險評等的觀念來計算法定資本,即信用評等方法,使得銀行能夠自行採用銀行內部自有系統評估風險暴險,並據以計提所需資本,以彌補傳統標準法的不足。
新版巴塞爾資本協定引入了內部評等法(internal rating based approach,簡稱IRB),其又區分為基礎內部評等法(Foundation IRB Approach)與進階內部評等法(Adavanced IRB Approach),此改革欲提升金融機構的信用風險測量能力,並建立自有之信用評等系統,使銀行能夠自行評估信用風險,資本協定並詳述了內部評等法的內涵與規範,例如風險成份、暴險類型、最低要求等等,使銀行在採用內部評等法時能有所依據。
本研究之目的在以台灣之銀行實例,針對內部評等法(IRB)中的企業型暴險,根據新版巴塞爾資本協定與金管會的準則,建立信用評等模型,來推估風險成份中的違約機率(PD)。本研究利用羅吉斯迴歸建構評分模型,顯著之解釋變數包括產業變數、六項財務比率變數、以及二項授信交易資訊,其中財務變數包括一項獲力能力指標、二項經營效率指標、三項償債能力指標。本模型亦完成了新資本協定所規範之七項評等模型測試中的五項,顯示評等模型在正確性、穩定度、區隔能力等各方面均有良好的表現。這些測試包括:預測力測試、標竿化比較、評等同質性測試、評等穩定性測試、壓力測試。
第一章 緒論 4
第一節 研究背景與動機 4
第二節 研究目的與對象 4
第三節 研究架構 5
第二章 文獻探討 6
第一節 新版巴塞爾資本協定 6
第一項 巴塞爾資本協定沿革 6
第二項 新巴塞爾資本協定基本架構 7
第三項 新巴塞爾資本協定三大支柱 8
第四項 舊版資本協定與新版資本協定之比較 11
第五項 內部評等法 12
第二節 信用評等模型 16
第一項 模型方法 17
第二項 評等模型分群 18
第三項 投入因子資訊構面 19
第三章 研究方法 22
第一節 建構模型程序 22
第二節 資料處理 23
第一項 資料處理程序 23
第二項 原始資料敘述與處理 23
第三項 產生變數 25
第四項 離群值與遺漏值處理 25
第三節 基本統計分析 25
第一項 模型建構資料 25
第二項 單變量分析 28
第三項 相關性分析 30
第四項 建構評分模型 30
第四節 評分模型建構與驗證 30
第一項 羅吉斯迴歸模型 30
第二項 預測能力測試 31
第三項 標竿化比較 33
第五節 評等分級與驗證 33
第一項 評等分級 33
第二項 評等穩定度測試 33
第三項 等級同質性驗證 34
第四項 壓力測試 35
第四章 研究結果 36
第一節 羅吉斯迴歸評分模型 36
第二節 相關性分析 37
第三節 預測力測試 37
第四節 標竿化比較 38
第五節 評等分級 40
第六節 評等同質性測試 41
第七節 評等穩定性測試 45
第八節 壓力測試 45
第五章 結論 47
第一節 研究成果 47
第二節 研究限制與建議 48
附錄一 49
附錄二 50
附錄三 54
附錄四 72
圖表目錄
表一:新巴塞爾協定Basel II作業時程 7
表二:新巴塞爾資本協定架構 8
表三:舊版資本協定與新版資本協定之比較 11
表四:信用風險評估模型 17
表五:主計處產業分類 19
表六:聯徵資料概要 24
表七:模型變數遺漏值比率與離群值比率 25
表八:資料違約分佈
26
表九:產業分類與再分類後違約分佈 27
表十:預測分類矩陣 32
表十一:羅吉斯迴歸模型結果
36
表十二:模型變數相關係數
37
表十三:羅吉斯迴歸模型預測分類矩陣 38
表十四:外部模型預測分類矩陣 39
表十五:樣本內羅吉斯迴歸與類神經網路AUC 39
表十六:評等分級結果 40
表十七:每年評等分級
41
表十八:評等分級Binomial檢定 45
表十九:評等分級轉移矩陣
45
表二十:情境分析 46
圖一:建構模型程序 22
圖二:資料處理程序
23
圖三:產業大類違約分佈 27
圖四:電子製造業違約分佈 27
圖五:產業再分類後違約分佈 28
圖六~十三:模型變數違約分佈(D18、B1、C22、B7、C29、C32、F1、G2) 29
圖十四:ROC曲線圖
32
圖十五:預測違約機率調整圖例 33
圖十六:驗證樣本ROC 38
圖十七:調整預測違約機率曲線圖 40
圖十八:評等分級違預測違約率分佈 41
圖十九:2003年評等分級預測違約率分佈 42
圖二十:2004年評等分級預測違約率分佈 42
圖二十一~二十九:模型變數評等分級分佈(E3、F1、G2、C22、C29、D18、B1、B7) 44
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