臺灣博碩士論文加值系統

本文目的旨在對本國銀行進行壓力測試，利用VAR向量自我回歸模型建立美國總體經濟環境影響台灣總體經濟環境之傳遞管道，再透過2009年美國總體情境設定進行台灣總體變數對本國銀行風險因子﹣覆蓋率和逾期放款比率-進行衝擊反應函數分析後，逐期推算銀行資本的影響。
本文發現：(1)顯著影響台灣總體經濟的美國總體變數是失業率而非實質國內產出；(2) 顯著影響台灣銀行業的台灣總體變數是失業率而非實質國內產出；(3)最後，儘管第一銀行、華南銀行、台北富邦銀行、國泰世華銀行、元大銀行、永豐銀行、合作金庫銀行和土地銀行的風險因子顯著地受到台灣總體經濟變數嚴峻性衝擊而導致其銀行資本品質下滑，但是檢測銀行的資本適足性﹣自有資本和第一類資本﹣結果為全數通過Basel II的資本規範，和金管會針對所實行本國銀行之壓力測試結果一致。

This paper applies a VAR Model methodology to stress test local banks in Taiwan. First, it estimates the macroeconomic variables changes between the U.S. and Taiwan. Then it estimates the changes in the risk factors on each bank’s capital. The impulse response functions also suggest that First Bank , Hua Nan Bank, Fubon Bank ,Cathay Bank ,Yuanta Bank, Bank SinoPac, Taiwan Cooperative Bank and Land Bank are sensitive to the impulse of the macroeconomic variables. After the stress test with the macroeconomic scenarios in the U.S., the results show that the capital adequacy ratios of these banks are above the standard ratio.

第一章 緒論 1
第一節 研究動機 1
第二節 研究目的 2
第三節 研究方法 2
第四節 論文架構 3
第二章 文獻回顧 4
第一節 壓力測試定義 4
第二節 壓力測試流程及方法 6
第三節 壓力測試實例 8
第三章 總體壓力測試模型與實證方法 10
第一節 向量自我迴歸模型(Vector Autoregressive Model) 10
第二節 單根檢定 12
第三節 最適落後期數 13
第四節 總體壓力測試模型 14
第五節 研究流程 16
第四章 實證結果與分析 18
第一節 資料來源與說明 18
第二節 基本統計量分析 20
第三節 第一階段：衝擊反應函數分析 24
第四節 第二階段：壓力測試之個案分析 35
第五章 結論與建議 44
第一節 研究結論 44
第二節 研究建議 45
參考文獻 46

一、英文部分
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Board of Governors of the Federal Reserve System (2009), “The Supervisory Capital Assessment Program: Overview of Results,”
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二、網站部份
金管會「本國銀行辦理98年度壓力測試」取自
http://www.fsc.gov.tw/Layout/main_ch/News_NewsContent.aspx?NewsID=40747&frame=1&LanguageType=1&path=1736
金管會「本國銀行辦理98年度壓力測試結果」取自
http://www.fsc.gov.tw/Layout/main_ch/News_NewsContent.aspx?NewsID=41011&frame=1&LanguageType=1&path=1736