臺灣博碩士論文加值系統

世界銀行在1994年的報告指出有全球性的退休金危機，呼籲各國應建立一個至少有三個支柱的養老制度，所謂三個支柱是指由政府負責的支柱、雇主負責的支柱、及個人自願的支柱，這三個支柱都應該及早籌措財源，以鞏固老年的經濟安全。
目前世界各國在面對老年安全制度時所採取的對策，都是儘量降低第一級具有所得重分配性質的老人年金給付，而強化第二級具有強制儲蓄性質的企業退休金，即世界銀行呼籲養老制度之一的雇主負責的支柱。
本研究以企業退休金制度為探討範圍，退休金給付制度，究竟應採用確定給付制或是確定提撥制，理論上言，前者由雇主承擔風險，後者由員工承擔風險，兩者不可兼得。退休制度之財務融通方式，即退休基金之籌措策略，應該採用完全提撥，不完全提撥或完全不提撥？提撥退休基金之多寡及是否提撥退休基金是管理當局的決策。
本研究以將於民國91年初改為民營之中華電信公司作為個案，預估民營後25年內退休員工人數為研究範圍，分別就確定給付制不同提撥方式及確定提撥制的提撥方式，探討雇主應該採取何種提撥退休基金策略。
1. 每年成本面作分析：以確定給付制度下，每年完全依淨退休金成本之完全提撥退休基金，作為退休基金之財務融通方式，將使退休金成本為最低。
2. 就每年現金流量現值最大作分析：
(1) 不論資金成本率大於、等於或小於退休基金預期報酬率， 均是以確定給付制下，依預計員工服務年限，每年平均提撥相同退休基金之完全提撥退休基金之財務融通策略，其每年淨現金流量之現值為最大。
(2) 不論企業投資報酬率大於、等於或小於退休基金預期報酬 率，均以確定給付制下，依預計員工服務年限內，每年平均提撥相同退休基金之完全提撥退休基金之財務融通策略，其每年現金流量之現值為最大。

In 1994, the World Bank published a report - 「Averting the old age crisis」, which indicated that every country should build Multi-pillar Old Age Income Security System. So many countries have emphasized one of the pillars, privately managed pillar. Such a privately managed pillar is occupational pensions.
This thesis focuses on the occupational pensions. There are two types of Pension Benefit: Defined Benefit Plan and Defined Contribution Plan. The risk of Defined Benefit Plan is owned by employers, and the risk of Defined Contribution Plan is owned by employees. To fund pension plan asset or not is decided by management policy. The funding strategy can be fully funded, partially funded, excessively funded, or unfunded.
Here we use ChungHwa Telecom Co., Ltd. as an example with a focus on those employees who will be retiring within 25 years after the privization of ChungHwa Telecom Co., Ltd. in 2002. We then examine (1) whether employer should adopt Defined Benefit Plan or Defined Contribution Plan, and (2) whether the pension plan asset should be fully funded, partially funded, or unfunded.
The results of this research are as follows:
1. From the cost point of view: Under the Defined Benefit Plan, the approach using contribution based on net periodic pension cost with the fully funded strategy has the lowest cost.
2. From the cash flow point of view: Under the Defined Benefit Plan, regardless (a) either the rate of capital cost being higher than, lower than, or equal to the expected return on pension plan asset, (b) or the return on ordinary investment being higher than, lower than, or equal to the expected return on pension plan asset, the approach using the average contribution based on employees’ years of service with the fully funded strategy has the largest cash flow of each year.
3. Unfunded or partially funded strategy under the Defined Benefit Plan is not suitable for ChungHwa Telecom CO., Ltd.
4. Defined Contribution Plan is not suitable for ChungHwa Telecom CO., Ltd.

1第一章 緒論...................................1
1.1研究背景............................................1
1.2研究動機............................................2
1.3研究架構............................................3
1.4研究範圍............................................4
1.5研究方法............................................5
1.6研究目的............................................5
1.7研究限制............................................6
2第二章　文獻探討...................................7
2.1退休金概念之理論基礎.................................7
2.2退休金之定義.........................................9
2.3退休金、退休基金、退休準備金、退休金準備與年金的區別10
2.4退休基金(PENSION FUND)的特性........................11
2.5退休基金的分類......................................11
2.6職業退休制度的財務融通方式(財務處理)................12
2.6.1退休制度就參數的確定性區分..........................12
2.6.2退休金的支付來源是否有提存基金來區..................13
2.7職業退休制度給付方式－確定給付制與確定提撥制........15
2.7.1確定給付制與確定提撥制不同觀點之比較................15
2.7.2確定給付制與確定提撥制特............................19
2.7.3確定提撥制的類型....................................21
2.7.4混合型(Hybrid)退休金計畫的主要類型..................22
3第三章　主要國家職業退休制度之現況..................24
3.1美國企業年金的確定提撥制與確定給付制之退休制度......24
3.1.1 美國企業及私人年金之發展.............................24
3.1.2 美國企業年金制度的確定提撥制與確定給付制之退休制度....24
3.2西元2000年底香港實施強制性公積金之退休制度..........26
3.3實施近20年之智利年金保險民營化......................28
3.4日本退休金制度......................................29
3.5我國勞基法確定給付制退休制度實施的現況與缺失........30
3.5.1勞基法對員工退休保障之探討..........................30
3.6我國勞工退休金(公積金)制度..........................31
3.6.1公積金制的意涵......................................31
3.6.2勞工退休金(公積金)制度之規劃........................32
3.6.3確定給付制的勞基法退休制度與擬訂中確定提撥制公積金制之比較....................................................32
3.6.4公積金制可行性之研究................................34
3.7結語................................................35
4第四章 釋例計算與比較.............................37
4.1成本認列基本差異....................................37
4.2退休基金之不同財務融通方式..........................39
4.2.1是否提撥退休基金分..................................39
4.2.2員工是否相對提撥退休基金分..........................40
4.3釋例假設及設算......................................40
4.3.1釋例假設............................................40
4.3.2釋例設算............................................45
4.4釋例特性分析........................................64
4.4.1釋例設算意涵........................................67
4.4.2退休基金提撥率之變化及及對財務之衝擊................68
4.4.3退休基金之移轉效果及雇主對企業財務狀況之依賴程度....69
5第五章 結論與建議...................................71
5.1結論................................................71
5.2總結................................................72
5.3建議................................................73
參考文獻............................................75
中文部份............................................75
英文部份............................................76
附錄

7 中文部份
1. 符寶玲，「建立個人退休基金以確保老人經濟安全」，2000退休基金研討會，台北，89年9月22日，頁1。
2. 陳聽安，吳英同，公務員年金制度之研究，考詮季刊，第18期，頁53,民國88年4月。
3. 吳志遠，「評論金融保險機構在退休制度中的功能研究」，2000退休 基金研討會，台北，89年9月22日。
4. 吳容明，「公務人員退休撫卹基金管理運用報告」，2000退休基金研討會，台北，89年9月22日。
5. 柯木興，「談社會保險確定幾給付制與確定提撥制的應用」，，保險資訊，第141期，頁6-7，87年8月。
6. 符寶玲，退休基金制度與管理 ，第二版，華態書局，台北，民國88年2月。
7. 黃耀輝，「實施老人年金制度之基本理念及建議案」，經社法制論叢，第14期，頁48-49，民國83年7月。
8. 吳明儒，「台灣未來企業退休金制度改革之分析」，社會政治與社會工作學刊，第一卷，第二期，1997年12月。
9. 龐寶宏，我國企業退休金計畫提撥適足性之實證研究，台灣銀行季刊，第五十期，第四卷，頁387。
10. 中央銀行經濟研究處，金融統計月報，頁129-130 ，民國89年7月。
11. 鄭丁旺，中級會計學，四版，台北，民國80年2月
12. 退休金會計處理準則，財務會計準則第18號公報，財團法人中華民國會計研究發展基金管理會財務會計準則委員會，1991年。
13. Usry Hammer 著，成本會計，下冊，曾勝輝譯，康文輝譯，台灣西書出版社，台北，民國80年10月。
14. 中華電信公司退休撫恤資遣辦法草案
15. 交通部電信總局暨所屬各機構工作規則，交通部電信總局印行。
16. .林月琴，「美國高齡員工之工作動機」，社會科學學報第七國 立空中大學社會科學系，88年5月
17. 陳登源，「退休基金制度設計與委託經營及共同基金市場關係之探討」， 退休基金創刊號，台北，89年9
英文部份
18. clague, E., Palli, S., & Kramer, L. 1971. The aging worker & the union: Employment and retirement of middle aged & older workers. NY., Praeger.